Enbridge Inc. et Enbridge Pipelines Inc. réalisent une opération d’échange de billets de 4,3 G$ CA

Le 16 juin 2026, Enbridge Inc. (« Enbridge ») et sa filiale en propriété exclusive Enbridge Pipelines Inc. (« EPI ») ont conclu une opération visant à échanger l’ensemble des séries en circulation de débentures à moyen terme d’EPI (les « billets d’EPI »), d’un capital total d’environ 4,3 G$ CA. Les billets d’EPI ont été échangés contre des billets à moyen terme d’Enbridge nouvellement émis d’un capital équivalent et assortis de conditions financières identiques à celles des billets d’EPI (l’« opération d’échange de billets »). L’opération d’échange de billets a été réalisée à la suite d’une sollicitation de consentement menée avec succès par EPI, dans le cadre de laquelle les détenteurs des billets d’EPI devaient fournir leur approbation. BMO Nesbitt Burns Inc. a agi à titre d’agent de sollicitation, Computershare Investor Services Inc., d’agent de dépouillement et Sodali & Co., d’agent d’information.

L’équipe de McCarthy Tétrault qui a conseillé Enbridge et EPI était dirigée par Toby Allan et comprenait Bryce Safton et Jonathan Brisebois (Droit des affaires), Brett Anderson, Kim Brown, Colton Dennis et Abbey Kind (Droit fiscal) ainsi que Peter Danner (Énergie).